與此同時，要加快推進(jìn)在上海的小額外幣兌換機(jī)構(gòu)試點數(shù)量。加快推動在上海設(shè)立國家清算銀行，以清算銀行為核心，構(gòu)建完善的支付清算體系。
央行上海總部已經(jīng)運(yùn)轉(zhuǎn)了3年多，產(chǎn)生了很好的作用和效應(yīng)。下一步，可借鑒央行做法，中國銀監(jiān)會、中國證監(jiān)會、中國保監(jiān)會在上海設(shè)立副部級的市場監(jiān)管總部，大力提升監(jiān)管效率。積極吸引大型金融機(jī)構(gòu)的集約化運(yùn)營總部、金融機(jī)構(gòu)的營運(yùn)中心和后援服務(wù)中心落戶上海，通過金融業(yè)增量的發(fā)展，逐步確立上海作為資金供應(yīng)和資產(chǎn)管理中心的地位。各銀行要利用浦東綜合配套改革試點，積極爭取、主動承擔(dān)和配合總行各項改革在上海的試點，包括事業(yè)部制的各類營運(yùn)中心落戶上海。還要繼續(xù)鼓勵外資金融機(jī)構(gòu)中國總部、東亞總部或亞洲總部落戶上海，鼓勵外資銀行在上海注冊設(shè)立法人銀行。同時，要明確交通銀行、浦東發(fā)展銀行、太平洋保險集團(tuán)公司、海通證券股份有限公司作為上海建設(shè)國際金融中心的橋頭堡，加快推進(jìn)上海銀行發(fā)行股票上市。
在完善資本市場方面，上海尚需更上層樓，建立多層次的以資本市場為主體的直接融資體系，不斷推出實質(zhì)性的適合各類企業(yè)的融資工具，要引入更多的商業(yè)金融債、企業(yè)債、商業(yè)票據(jù)等，推動債券的跨市場交易，適時啟動符合條件的境外企業(yè)發(fā)行人民幣股票。在適時啟動符合條件的境外企業(yè)發(fā)行人民幣股票的政策支持下，一俟監(jiān)管問題解決，國際板有望真正納入議事日程，使上海證券交易所的國際化程度和國際影響進(jìn)一步擴(kuò)大。
順理成章，上海還應(yīng)成為金融創(chuàng)新的引領(lǐng)者和產(chǎn)品標(biāo)準(zhǔn)制定者，著力開發(fā)各類新型金融產(chǎn)品和衍生品市場。要積極創(chuàng)造條件，鼓勵各金融機(jī)構(gòu)要不斷培育和完善創(chuàng)新機(jī)制，配合總行開發(fā)新產(chǎn)品，推動總行產(chǎn)品研發(fā)中心落戶上海。不斷推出債務(wù)優(yōu)化型銀團(tuán)貸款、杠桿型并購貸款、新型資產(chǎn)證券化、應(yīng)收租金準(zhǔn)資產(chǎn)證券化、高端財富顧問等新的金融產(chǎn)品，支持設(shè)在上海的合資證券公司以及合資基金公司率先擴(kuò)大開放范圍，研究探索境外企業(yè)在境內(nèi)發(fā)行人民幣債券，滿足各類投資者的投資需求。在金融衍生品的開發(fā)方面，一定要回到服務(wù)于實體經(jīng)濟(jì)、服務(wù)于企業(yè)和個人的實際。以基礎(chǔ)性衍生產(chǎn)品為主；產(chǎn)品的杠桿率控制在合適的范圍內(nèi)；并向客戶充分揭示產(chǎn)品的風(fēng)險。
要吸引大量金融機(jī)構(gòu)匯聚上海，未來這個金融中心的容量和規(guī)劃就需盡早妥善安排。上海陸家嘴具備作為金融區(qū)的地理和規(guī)模條件，但目前其功能不夠集中和純粹，與金融行業(yè)無關(guān)的大型機(jī)構(gòu)和設(shè)施會影響其規(guī)劃的實施。同樣是2平方公里的占地，香港和北京的金融區(qū)域規(guī)劃，相比之下顯得更加集中和高效。陸家嘴金融區(qū)的規(guī)劃應(yīng)當(dāng)考慮長遠(yuǎn)發(fā)展，為今后的擴(kuò)展留出余地，以避免金融區(qū)分拆兩地和未來過高拆遷成本帶來的不利。政府應(yīng)當(dāng)統(tǒng)籌安排陸家嘴金融規(guī)劃區(qū)域的土地用途，以政策和經(jīng)濟(jì)杠桿調(diào)節(jié)用地的真實目的。
上海國際金融中心的建設(shè)離不開長三角城市群的共同發(fā)展，要明確江浙滬在長三角金融圈的定位，據(jù)此形成具體的應(yīng)對戰(zhàn)略，積極吸引服務(wù)于中小型企業(yè)的銀行、財務(wù)公司；同時加大力度扶持中小民營企業(yè)上市，鼓勵民營企業(yè)積極進(jìn)行海外融資，促進(jìn)內(nèi)外資互動融合發(fā)展，還要主動建立與香港及海外金融機(jī)構(gòu)的對話機(jī)制，強(qiáng)化金融各層次的交流。（王大賢 作者為山西省社會科學(xué)院研究員）
