工信部推工業(yè)節(jié)能新政， 3 萬(wàn)家企業(yè)需換電機(jī)。該計(jì)劃擬用3 年時(shí)間，提升全國(guó)電機(jī)能效，年耗電1000 萬(wàn)千瓦時(shí)以上，3 萬(wàn)多家工業(yè)企業(yè)將是該計(jì)劃的重點(diǎn)實(shí)施對(duì)象。

　　歐洲雙反以限量提價(jià)的方式和解。市場(chǎng)將會(huì)采取配額制分配的方式，預(yù)計(jì)大廠將會(huì)分得更高的市場(chǎng)份額，另外由于價(jià)格水平恒定，轉(zhuǎn)化效率高的產(chǎn)品將會(huì)受益，因此，單晶比多晶更受益。我們認(rèn)為硅片-組件環(huán)節(jié)有交易性機(jī)會(huì)。A 股最大的機(jī)會(huì)將在應(yīng)用端，分布式關(guān)注林洋電子、精工鋼構(gòu)，集中式關(guān)注特變電工、陽(yáng)光電源、中利科技、航天機(jī)電。

　　對(duì)電力設(shè)備行業(yè)整體維持中性評(píng)級(jí)，但對(duì)細(xì)分子領(lǐng)域包括國(guó)網(wǎng)系、工業(yè)控制、燃?xì)庾詣?dòng)化維持買入評(píng)級(jí)。建議投資者重點(diǎn)關(guān)注工業(yè)節(jié)能領(lǐng)域，工業(yè)節(jié)能市場(chǎng)空間巨大，此前在實(shí)施過(guò)程中遇到的融資難、回款難等問(wèn)題正在得到政府部門的重視，上海市專門就EMC 融資提出解決方案反映出地方政府部門未來(lái)將會(huì)切實(shí)加大對(duì)工業(yè)節(jié)能領(lǐng)域的支持和幫扶力度。建議重點(diǎn)關(guān)注工業(yè)節(jié)能的龍頭企業(yè)和技術(shù)實(shí)力領(lǐng)先的工業(yè)節(jié)能設(shè)備供應(yīng)商。近期重點(diǎn)關(guān)注：置信電氣、林洋電子、國(guó)電南瑞、許繼電氣。(申銀萬(wàn)國(guó))