香港養(yǎng)老，靠“逆按揭”行嗎？

　　港人壽命在全世界算高的，女性平均壽命超過86歲、男性約80歲，高齡人口增長迅速和人口急劇老化是香港除了“三高”之外的另外一大現(xiàn)實(shí)難題。香港強(qiáng)積金管理局預(yù)測，到2039年65歲以上的老人占總?cè)丝?8%。

　　面對人口老齡化日益嚴(yán)重的現(xiàn)實(shí)難題，香港特區(qū)政府通過外匯基金全資擁有的按揭證券公司，在今年7月份推出俗稱“逆按揭”的安老按揭試驗(yàn)計(jì)劃：60歲以上人士可以抵押其自住物業(yè)，在繼續(xù)居住于原有物業(yè)的同時(shí)，每月從接受按揭的銀行取得一筆穩(wěn)定的生活費(fèi)。

　　以一個(gè)市值100萬港元的物業(yè)單位計(jì)算，參與計(jì)劃的老人以單人借款及選擇十年年金年期，每月可獲發(fā)3700元現(xiàn)金，十年期計(jì)共44.4萬元；若物業(yè)價(jià)值為200萬港元，則每月可獲發(fā)7400元現(xiàn)金。物業(yè)價(jià)值上限為800萬元，對應(yīng)每月最高可獲發(fā)29600元現(xiàn)金。

　　根據(jù)政府統(tǒng)計(jì)處的推算，香港的老年撫養(yǎng)比率，即65歲或以上人口數(shù)目相對15至64歲人口的比率，將由目前的1比5.6，在20年后大幅下降至1比2。這顯示就業(yè)人口必須為更多的退休人士承擔(dān)生活開支，亦顯示出財(cái)務(wù)安排的需要對老人的重要性。因?yàn)橄愀鄣膹?qiáng)積金是在2000年12月才開始運(yùn)作。前十年繳交的強(qiáng)積金時(shí)間不夠長，那么即便是現(xiàn)在才開始退休的老人，退休時(shí)可以拿到的退休金亦非常少，這些老人普遍面臨退休后沒有穩(wěn)定收入及健康的問題。

　　港府現(xiàn)時(shí)的退休保障制度三大支柱，即退休前的個(gè)人儲(chǔ)蓄、強(qiáng)積金及綜援，是參考世界銀行于1994年制定的標(biāo)準(zhǔn)，但該行早于2005年已將支柱擴(kuò)大至五條，加入非財(cái)務(wù)性支持及強(qiáng)制性的公營退休保障制度。

　　因此，既要解決人口老齡化，又不至于給政府財(cái)政支出帶來巨大負(fù)擔(dān)，通過“逆按揭”計(jì)劃，無疑對有此興趣、又具有條件的長者多了一個(gè)選擇。既能為老人提供穩(wěn)定現(xiàn)金流保障，改善及提高生活質(zhì)素；更重要的是讓老人可在有生之年能夠居于現(xiàn)有物業(yè)，亦無須償還“逆按揭”債款。

　　逆按揭雖然由公營的按揭證券公司主導(dǎo)，但逆按揭本身卻是一個(gè)純粹的商業(yè)安排，而非一項(xiàng)針對老人的福利，港府對此并無財(cái)政補(bǔ)助與支持。于是，第一、包括銀行和律師等中介收費(fèi)相當(dāng)高，因?yàn)檫@些商家都要從中牟利；第二、這些老人一輩子的最大“成就”就是擁有這樣一座高齡殘舊物業(yè)，會(huì)因“逆按揭”而出現(xiàn)賤賣。按照按證公司的逆按揭方案，100萬港元的樓宇，10年期最多可收回55.2萬港元，15年期最多可收回63萬港元，20年期則最多也就收回72萬港元。這相當(dāng)于最多變相七折賣樓，對持有者并不合算。

　　需要一提的是，在歐美文化與價(jià)值觀念中，長輩不一定要將自己的財(cái)產(chǎn)傳給子嗣，后輩成年后也不一定要盡贍養(yǎng)長輩的義務(wù)，加上高額遺產(chǎn)稅等現(xiàn)實(shí)因素，讓“逆按揭”在歐美得以大行其道。但逆按揭在華人社會(huì)明顯遭遇傳統(tǒng)文化價(jià)值觀的抵觸。

　　華人社會(huì)的主流傳統(tǒng)觀念是，重視家庭人倫，貴重財(cái)產(chǎn)傳給后人，后輩視贍養(yǎng)長者為天經(jīng)地義的本分，這些傳統(tǒng)的華人價(jià)值觀，肯定會(huì)明顯制約“逆按揭”在香港的推行。按證公司委任獨(dú)立機(jī)構(gòu)在去年10至11月期間，曾經(jīng)訪問過1005位60歲或以上、擁有非按揭物業(yè)或快將清償按揭債務(wù)的業(yè)主，結(jié)果發(fā)現(xiàn)約44%受訪者支持逆按揭計(jì)劃，并有約四分之一表示考慮參加。這些數(shù)據(jù)應(yīng)該可以從某種程度上說明，華人傳統(tǒng)價(jià)值觀依然還是與“逆按揭”的推行有沖突。