新華網廣州1月26日電(記者黃玫 黃浩苑)在經歷金融危機的驚擾后，百姓更關注資金的安全，選擇理財產品也趨于理性，分紅型保險、理財產品和低風險基金受到不少市民的青睞。

　　但隨著經濟形勢企穩向好，國內股票市場有所轉暖，“理財曲線”又開始向高風險高收益的產品傾斜。專家提醒，盡管經歷了金融危機的考驗，但市民投資理財行為仍存在跟風心理，心態尚未完全成熟，建議多吸收專業意見，以理財智慧應對危機，實現財富增長。

　　“保本理財”產品熱銷

　　金融危機對我國的投資者的投資和消費心理造成了直接的沖擊，使得處于經濟迅速發展和市場信心高漲下的投資者面對市場突然劇烈的波動，產生了巨大的心理落差。

　　廣州市民李立心情有些抑郁，股市從6000點掉下來，股票被套牢，但是在谷底時判斷不準失去了抄底的機會。在3000點左右又進去了，結果卻徘徊不前，真是令人郁悶。

　　李立衡量再三，把部分股市的資金退了出來，選擇了收益“保本”的理財產品。在剛剛過去的2009年，面對金融危機對實體經濟和資本市場的沖擊，在經濟不景氣的情況下，市民投資意愿趨向謹慎，現金為王的心理特點突出。

　　從工行廣東分行營業部的銷售情況來看，2009年一季度的理財產品以保本產品為主，具體分為分紅型保險、理財產品和低風險基金，該季度保險業務創下年內季度高點，以貨幣為主的低風險基金占到總銷售量的56．15％。

　　隨著資本市場的跌宕起伏，風險較高的投連險產品出現了冰火兩重天的業績。中國人壽廣東省分公司相關負責人說，從廣東保險業壽險新單保費收入數據來看，2007年股市走高，借著牛市的聲勢，加上投資賬戶的穩定表現，投連險產品銷售異常火爆，大量資金流入保險市場，投連產品在壽險新單保費收入中的占比高達27．4％。

　　但此后受金融危機影響，股市持續走低，資本市場動蕩不安，導致了投連險收益節節縮水，甚至出現虧損，無法滿足消費者的預期，購買投連險的熱情迅速消退，截至2009年12月，投連產品保費占比下降為3．3％。

　　與此相反的是，傳統分紅型保險產品具有保障、儲蓄、保值等多重功能，在金融危機中受到市民的青睞。分紅型保險在廣東市場份額從2007年的46．2％增長為2008年61．2％、2009年71．5％，其中中國人壽在廣東分紅險市場份額為46．1％。

　　不再“玩心跳”　市民風險防范意識變強

　　經歷了過山車的股市行情后，2009年廣州市民賴文果斷清倉，把資金從股市轉入保險理財產品。賴文說：“股票、基金風險大，玩的是心跳，相對來說，保險可以兼顧保障和投資，比較穩定。”他調整理財策略，購買收益較有保障的分紅險產品。

　　在金融危機的考驗下，市民的理財風險防范意識變得更強。工商銀行廣東省分行營業部個金部副總經理鐘俊敏說，市民理財趨向謹慎，更注重理財產品的流動性。特別是2009年7月新股發行重啟后，市民資金向股市回流，能提高閑置資金收益的“靈通快線”無固定期限理財產品受到股民的追捧，2009年內該產品的銷售額同比增長140％。

　　從保險產品的銷售數據看，截至2009年11月底，工行廣東分行營業部銷售的分紅險在各類保險產品中以81％的占比遙遙領先。由此可見，在經歷了金融危機、資本市場持續動蕩等環境的影響后，市民的投資行為偏向保守，偏愛滿期保底型分紅型產品。

　　金融危機高峰已過，中國經濟開始出現企穩向好態勢，但是由于未來充滿不確定的因素，不少投資者保持觀望的心態。2009年創業板開盤，小學老師陸曉選擇了按兵不動，“這也許是機遇，但現在形勢不明朗，我寧愿選擇減少損失的安全之策。”

　　中國人壽廣東省分公司相關負責人認為，在金融危機影響下，消費者更關注資金的安全，選擇保險產品也趨于理性，考慮家庭理財規劃的突出需求為主，如養老、重疾保障、資產保值增值等。在當前經濟形勢下，購買分紅型保險產品，使資金保值增值，正成為廣大居民家庭財務規劃中不可缺少的一部分。

　　警惕“理財曲線”向高風險產品傾斜

　　隨著全球經濟逐步好轉，國內股票市場也開始轉暖。市民在經歷一段時間的金融危機后，投資信心開始恢復，逐步提高風險類型基金產品的配置比例。如2009年7月，廣州工行偏股型基金銷售占比高達93．21％。

　　專家認為，投資收益大同時意味風險較大，市民購買此類投資理財產品，要有經受“零收益”甚至“負收益”考驗的心理承受能力。國際金融危機的影響仍未消除，面對波動較大的資本市場，市民理財應采取求穩路線，以理財智慧應對危機，實現財富增長。

　　－－專業理財。鐘俊敏建議請專業的理財顧問出謀劃策，幫助自己做好資產配置。投資者要實行分梯隊投資的策略，“不要把所有雞蛋放在同一個籃子里面”。其次，市民要增強風險意識，選擇有資格的機構購買理財產品，看清相關合同條款，根據購買能力進行理財。第三，要對新型理財產品的期限、費用、風險情況、客戶權益與義務作詳細全面的了解。

　　－－冷靜理財。中國人壽廣東省分公司相關負責人認為，對于消費者而言，則需要對保險產品保持清醒認識，對自身的風險承受能力作出客觀的評估，正確把握保障、理財和投資、投機的區別。過去由于資本市場泡沫過多，不少民眾忽視了保險產品最重要的保障功能，轉而熱捧帶有較高投資收益同時也具有較高投資風險的投連險產品，個別保險公司也為了達到沖高保費收入的目的大力推銷投連險。2006年，隨著資本市場回暖，與證券市場緊密相連的投連險收益率普遍飄紅，銷售形勢喜人；但此后隨著資本市場深幅調整，投連險的投資收益與股市也呈現“一榮俱榮、一損俱損”的局面。2008年，壽險行業退保率為3．78％，其中退保較集中的險種主要就是投連險。

　　－－穩健理財。保障為王、儲蓄為后的理念應成為家庭金融理財和財務風險管理的基本法則。全方位、完善的社會保險和補充保險規劃，可以保障孩子們的健康和教育需要，可以保障醫療和意外補償的需要，可以保障父母養老和健康護理的需要。在金融危機剛剛結束的環境下，消費者更多地需要純保障性型保險產品，如分紅型養老保險、重大疾病保險、意外保險等，以保證發生重大意外或醫療需求時的資金，提前安排退休后的資金需求。